當(dāng)前經(jīng)濟(jì)情況下的財(cái)富管理及財(cái)富傳承

當(dāng)前經(jīng)濟(jì)情況下的財(cái)富管理及財(cái)富傳承

課程背景：

進(jìn)入2020年以來，黑天鵝事件頻繁發(fā)生，利率曲線不斷下移。存款利率從2012年最高接近4%，下降到目前的1. 5%左右，使得理財(cái)產(chǎn)品的收益率直線下滑。受此影響，債市調(diào)整影響，固定收益類理財(cái)產(chǎn)品所投資的債券等資產(chǎn)價(jià)格下降，導(dǎo)致理財(cái)產(chǎn)品凈值回撤。此外，房地產(chǎn)企業(yè)暴雷事件頻發(fā)，理財(cái)產(chǎn)品甚至有可能暴雷。在剛性兌付可能被取消的情況以及中國(guó)經(jīng)濟(jì)下行的背景下，高凈值客戶可能更愿意出走海外。與此同時(shí)，股市震蕩頻率加強(qiáng)，2015年、2019年和2022年都曾經(jīng)發(fā)生過暴跌的事件，導(dǎo)致許多高位買入的理財(cái)投資者受到了大額的虧損。

因此，投資者對(duì)于財(cái)富的保值和增值提出了更高的要求。稅法和財(cái)富繼承相關(guān)的法律法規(guī)不斷完善，也對(duì)高凈值客戶的財(cái)富繼承造成了更大的挑戰(zhàn)。作為主營(yíng)財(cái)富管理的金融機(jī)構(gòu)，如銀行、券商等，必須在為高凈值客戶提供更多針對(duì)性產(chǎn)品設(shè)計(jì)的同時(shí)，必須考慮到高凈值客戶的核心需求及風(fēng)險(xiǎn)規(guī)避需要，從而更好的進(jìn)行服務(wù)。

本課程基于講師長(zhǎng)期海外財(cái)富管理（英國(guó)&新加坡&中國(guó)香港&美國(guó)等）的工作經(jīng)驗(yàn)以及注冊(cè)金融分析師（CFA）的專業(yè)背景，結(jié)合中國(guó)國(guó)情，為高凈值客戶在今后財(cái)富管理及財(cái)富傳承的規(guī)劃上，提供相應(yīng)的高價(jià)值和前瞻性的參考建議。通過拆解收益和風(fēng)險(xiǎn)，以及為客戶規(guī)劃現(xiàn)金流等方法，幫助客戶少走彎路，多走順路，實(shí)現(xiàn)人生財(cái)富和人生幸福的雙增值。

課程收益：

● 認(rèn)識(shí)到高凈值客戶的自身風(fēng)險(xiǎn)承受能力和風(fēng)險(xiǎn)承受意愿

● 認(rèn)識(shí)到財(cái)富管理的收益來源情況及風(fēng)險(xiǎn)分布

● 幫助財(cái)富管理機(jī)構(gòu)的專業(yè)人員掌握現(xiàn)金流運(yùn)算的基本法則

● 掌握目前主流高凈值客戶的需求與風(fēng)險(xiǎn)提示

● 掌握預(yù)測(cè)客戶潛在風(fēng)險(xiǎn)的能力，從而更好打擊客戶的潛在痛點(diǎn)

● 增強(qiáng)客戶的黏性，讓你成為客戶心中的KOL（關(guān)鍵意見領(lǐng)袖）

課程時(shí)間：2天，6小時(shí)/天

課程對(duì)象：高凈值客戶，財(cái)富經(jīng)理等

課程方式：課堂講解＋案例教學(xué)+小組討論＋游戲活動(dòng)

課程大綱

導(dǎo)入：新加坡到底哪里好，這么多富人趨之若鶩

第一講：認(rèn)識(shí)財(cái)富管理（RRTTLLU原則）

一、RR：回報(bào)和風(fēng)險(xiǎn)

1. 低利率下如何提高回報(bào)

1）股票資產(chǎn)

——高波動(dòng)下的配置法則

2）保險(xiǎn)資產(chǎn)

——如何才能享受到時(shí)代的紅利

3）高收益?zhèn)?/span>

——是毒藥，還是佳肴？

4）信托產(chǎn)品

——還能繼續(xù)剛性兌付么？

討論：風(fēng)險(xiǎn)到底是什么？

2. 市場(chǎng)回報(bào)來源的剖析

1）無風(fēng)險(xiǎn)利率和通脹溢價(jià)

2）風(fēng)險(xiǎn)溢價(jià)解析（流動(dòng)性溢價(jià)、違約溢價(jià)、到期風(fēng)險(xiǎn)溢價(jià)，以及行業(yè)風(fēng)險(xiǎn)等）

討論：保險(xiǎn)，為什么被人認(rèn)為是最好的

案例：保險(xiǎn)公司的年金，到底好在哪里？

案例：保險(xiǎn)公司的營(yíng)銷策略參考

二、TT：時(shí)間和稅收

1. 為什么投資期限很重要（“時(shí)間”的重要性）

案例：62歲的客戶適合購(gòu)買PE/VC么

案例：45歲的高凈值客戶

2. 稅收潛在的陷阱

1）投資PE/VC（分紅與增值部分）

2）投資股票（分紅與增值部分）

3）投資房產(chǎn)的稅收解析（租金+房產(chǎn)增值）

4）投資海外資產(chǎn)的資本利得/損失，以及分紅的稅務(wù)解析

三、LL：流動(dòng)性和法規(guī)

1. 注意投資的鎖定期和退出條件

2. 投資可能會(huì)牽涉到的非法情形

案例：15億跨國(guó)非法集資案

案例：虛擬貨幣案件

四、U：投資的獨(dú)特性考慮

1. 文化因素

2. 風(fēng)水因素

3. 地緣政治因素

案例：美國(guó)的家族投資辦公室如何操作？

案例：諾貝爾獎(jiǎng)如何長(zhǎng)久不衰，獎(jiǎng)金還這么多？

討論：為小張的投資規(guī)劃是不是合適

第二講：財(cái)富管理的收益來源以及風(fēng)險(xiǎn)揭示

一、金融工具解析

1. 固定收益類

2. 股權(quán)收益率

3. 其他類

4. 歷史金融工具的投資回報(bào)及適配性

二、風(fēng)險(xiǎn)揭示提醒

討論：哪些雷不能踩？

討論：時(shí)間的玫瑰，還是時(shí)間的陷阱？

第三講：財(cái)富的繼承

一、我國(guó)與國(guó)外相關(guān)財(cái)富繼承法律的異同比較

1. 順位

2. 房地產(chǎn)

3. 保險(xiǎn)

4. 大額信托

二、繼承方式解析

1. 遺囑方式

2. 設(shè)立信托

3. 公證方式

4. 簽訂遺贈(zèng)撫養(yǎng)

5. 法定繼承

6. 約定協(xié)議傳承等

7. 其他方式

第四講：財(cái)富管理的營(yíng)銷策略研究

案例：家族辦公室的研究體系

一、九型人格在理財(cái)客戶中的表現(xiàn)

1. 家庭理財(cái)型

2. 財(cái)務(wù)恐懼型

3. 獨(dú)立型

4. 匿名型

5. 大人物型

6. 貴賓級(jí)型

7. 儲(chǔ)蓄型

8. 賭徒型

9. 創(chuàng)新型

二、RRTTLLU的應(yīng)用

案例分析：養(yǎng)老型客戶的精準(zhǔn)營(yíng)銷

案例分析：互聯(lián)網(wǎng)人員

案例分析：體制內(nèi)客戶

案例分析：企事業(yè)單位

三、情感需求在精準(zhǔn)營(yíng)銷的作用（4R模型）

1. 關(guān)聯(lián)（Relevancy/Relevance）

2. 反應(yīng)（Reaction）

3. 關(guān)系（Relationship/Relation）

4. 報(bào)酬（Reward/Retribution）

案例分析：

1）高凈值客戶王總

2）富二代小張

3）拆遷戶小樂

總結(jié)